استراتيجية التاجر المليونير الأسطوري نيكولاس دارفيس

نيكولاس دارفاس ليس تاجرك الأسطوري النموذجي؛ كان راقصة بالمهنة. نيكولا دارفاس أصبح مهتما في سوق الأوراق المالية في عام 1952 عندما كان يدفع في الأوراق المالية لأداء. وأدى قفزة في سعر السهم إلى أرباح طيبة، وكان مدمن مخدرات. على مدى السنوات القليلة المقبلة انه تعثر قبل العثور على طريقة التداول التي عملت بشكل جيد بالنسبة له. في 1957 إلى 1958، على مدى فترة 18 شهرا، أدلى السيد دارفاس $ 2. 45 مليون من أصل 25،000 $ حصة أولية.

في عام 1960 نشر كيف أدليت $ 2، 000، 000 في سوق الأسهم . عاش دارفاس من 1920 حتى 1977؛ وهنا بعض يقتبس كبيرة التي التقاط رحلته من المبتدئ السوق إلى التاجر المليونير الأسطورية.

كيفية العثور على الأسهم لشراء؟ … يجب أن يكون لديك معلومات … سألت الجميع … "هل تعرف مخزون جيد؟" ومن الغريب أن الجميع لم يعرفوا أحدا. مهما قيل لي لشراء، اشتريت. استغرق الأمر وقتا طويلا لاكتشاف أن هذه هي الطريقة التي لا تعمل أبدا.

بدأت نيكولا حيث يبدأ معظم التجار … لا يعرفون سوى وجود بحر من المعلومات / الرأي حوله. التعلم من الآخرين على ما يرام، ولكن البحث كل ما تسمعه قبل التصرف على ذلك. معظم الناس يفقدون تداول المال، مما يعني أن معظم المعلومات التي تحصل عليها من الناس سوف تؤدي إلى خسارة. لا تأخذ النصائح، إلا إذا كان من مصدر مربح الذي يروي كيفية الحصول على، وكيفية الخروج (للفوز أو الخسارة) وكيفية إدارة التجارة.

بدلا من أخذ النصائح، أصبح نيكولاس "أصوليا". استغرق وقتا أطول المقامرة البرية على أساس المشورة العشوائية، ولكن بدلا من ذلك اشترى الشركات مع تحسين الأرباح وزيادة الأرباح. كان هذا فخ آخر على الرغم من.

لم أكن أدرك أن أسلوبي لم يتحسن، لأنني كنت ببساطة أستخدم كلمات أكثر باهظة لتغطية ذلك. على سبيل المثال، أنا لم يعد يعتبر نصيحة الوسيط كما نصائح، ولكن باسم "المعلومات". بقدر ما كنت قلقة، كنت قد تخلت عن الاستماع إلى نصائح وبدلا من ذلك تلقى أخبار حقيقية استنادا إلى أدلة اقتصادية صالحة.

جعل دارفاس خطأ المبتدئين الكلاسيكية: التفكير في معرفة إضافية من شأنه أن يجعل منه تاجر ناجح. المعلومات المختلفة ليست بالضرورة معلومات أفضل. المعلومات ليست كافية لتصبح تاجرا مربحا. تحتاج إلى اكتساب الخبرة وتعلم الدروس لنفسك.

حافظ نيكولا على ذلك. في نهاية المطاف خلق نظامه التجاري الخاص، وليس ذلك بكثير على أساس أساسيات التي وجدنا أنها كانت قابلة للشفاء من تلقاء نفسها، وإنما على أساس العمل السعر. وتطلع إلى الأسهم التي أظهرت قوة من خلال الوصول إلى مستويات قياسية جديدة، والبقاء فوق مستويات منخفضة سابقة. هذا هو في الأساس اتجاه بسيط التالية التقنية.وقد وصفها نظرية الصندوق، وقدمت إطارا لمؤشر صندوق دارفاس (الذي سيأتي لاحقا). وأتاح هذا النهج له البقاء في الأسهم الفائزة، والخروج منها التي لم تتحرك كما كان متوقعا.

خذ الأسهم، والتي كانت ضمن مربع 45/50. يمكن أن ترتد بين تلك الأرقام بقدر ما أحب، وأود أن لا تزال تنظر في شرائه. إذا، ومع ذلك، فإنه انخفض إلى 44½، وأنا القضاء عليه كإمكانية. لماذا ا؟ لأن أي شيء أقل من 45 يعني أنه كان يسقط مرة أخرى إلى مربع أقل وكان هذا كل خطأ - أردت فقط إذا كان يتحرك إلى مربع أعلى.

اكتشف نيكولاس أن هذه هي الطريقة التي تتحرك بها الأسعار.

أنها تتحرك صعودا، ثم تشكيل منطقة سعر جديد، ثم نقل ما يصل، ثم تشكيل منطقة سعرية جديدة … حتى لا يفعل ذلك. تم التحكم في المخاطر عن طريق وضع وقف الخسارة تحت كل منطقة سعرية جديدة تشكلت. إذا كسر السعر فوق مربع اشترى (نيكولا ذهب فقط طويلة، وليس قصيرة).

حجم مربع هو جزء صعب. نيكولا لم يجبر حجم مربع في السوق، بدلا من السماح للسوق تقرر.

ما كان علي أن تقرر هو مجموعة من مربع. هذا، بالطبع، تباينت مع مخزونات مختلفة. على سبيل المثال، انتقلت بعض الأسهم في إطار صغير جدا، وربما لا يزيد عن 10٪ في كل اتجاه. كما انتقلت أسهم أخرى متأرجحة في إطار ما بين 15٪ و 20٪.

فيما يلي مثال لكيفية إنشاء مربعات، من كيف أدليت $ 2، 000، 000 في سوق الأسهم .

قد يكون مثل هذا:
50 - 52 - 57 - 58 - 60 - 55 - 52 - 56
وهذا يعني أنه كان في 52/60 مربع ارتد السعر من .
بعد ذلك، على الأرجوحة الصاعدة، قد يكون قد ذهب:
58- 61 - 66 - 70 - 66 - 63 - 66
وهذا يعني أنه كان جيدا داخل مربع 63/70.

في وقت لاحق أضاف نيكولا دارفاس مرة أخرى في معايير أساسية واحدة لنظرية مربع له.

أود أن أختار الأسهم على عملهم الفني في السوق [نظرية المربع] ، لكنني سأشتريها فقط عندما أتمكن من تحسين قوة الكسب كسبب أساسي للقيام بذلك .

وقال انه سوف شراء الأسهم فقط مع صناديق الصعود إذا كانت الشركة تشهد أيضا ارتفاع الأرباح.

وأخيرا، كيف خرج نيكولا دارفاس من تجارته؟ إذا انخفض السعر أسفل المربع الحالي، أو واحد في المستقبل، وقال انه باع. وقد أتاح ذلك له تحقيق عوائد كبيرة على الأسهم التي ظلت تتجه، ولكن الخطر كان محدودا دائما.

متى تبيع؟ لماذا، عندما بدأت صناديق للذهاب في الاتجاه المعاكس! … كان هذا هو الوقت المناسب لإغلاق العرض والبيع. بلدي زائدة وقف الخسارة، والتي انتقلت وراء ارتفاع سعر السهم، يجب أن تأخذ الرعاية من هذا تلقائيا.

عملت طريقة دارفاس بشكل جيد في الأسواق المرتفعة (منذ أن اشترى فقط) ولكن الطريقة لم تكن مربحة عندما كان سوق الأسهم ككل في الانخفاض بسبب وجود عدد قليل من إشارات الشراء. وخلال هذه الأوقات، فإن المرونة التي يمكن أن تقصرها ستساعد نيكولاس في الاستفادة من الأسواق الصاعدة والأسفل.

الكلمة الأخيرة على نيكولا دارفاس واستراتيجيته

علم دارفاس أن النصائح لم تجعل منه المال، والأساسيات وحدها لم تنجح أيضا.وجاء نجاحه من شراء الأسهم التي استمرت ببساطة في الارتفاع. انتظر السعر للتحرك داخل مربع (مرتفع ومنخفض) ثم اشترى على ارتفاع جديد. وذهب وقف الخسارة إلى ما دون المربع الجديد الذي تم تشكيله، وتم نقله إلى المربع التالي عند تشكيله، وهكذا. وهذا ما سمح له بالمشاركة في تحركات قوية تتجه في الوقت الذي تسيطر فيه على المخاطر وعدم اعطاء الكثير من الأرباح عندما عكس السهم.

--2>>

دارفاس هو مثال جيد للتاجر الذي يتقن استراتيجية بسيطة واحدة، بدلا من محاولة معرفة كل شيء عن كل شيء.