كيف تستثمر بالفرنك السويسري

تعد سويسرا واحدة من أغنى دول العالم حيث يبلغ نصيب الفرد من الناتج المحلي الإجمالي 59 دولارا و 536 دولارا في عام 2015. كما أنها تعرف بأنها واحدة من أكثر البلدان محايدة سياسيا - والحروب منذ عام 1815 - والاقتصادات التنافسية في العالم. وقد منحت هذه الصفات العملة السويسرية ملاذا آمنا في المجتمع المالي.

العملة السويسرية - المعروفة باسم الفرنك السويسري (تشف) - هي العملة الوطنية لسويسرا وليختنشتاين.

اعتبارا من عام 2016، يعد الفرنك السويسري سادس أكثر العملات تداولا في العالم، وهو ما يمثل حوالي 5٪ من معاملات الصرف الأجنبي العالمية. و لا يزال زوج العملات أوسد / تشف واحدا من أكثر العملات تداولا في العالم.

في هذه المقالة، سوف نلقي نظرة على العملة السويسرية ووضعها الملاذ الآمن، فضلا عن بعض التحركات المثيرة للجدل من قبل البنك المركزي.

العملة السويسرية كملاذ آمن

كانت العملة السويسرية استثمارا آمنا لفترة طويلة في المجتمع المالي. فعلى سبيل المثال، أدت أزمة الديون السيادية الأوروبية إلى ارتفاع الطلب على الفرنك السويسري الذي اضطر البنك الوطني السويسري إلى ربط عملته باليورو - بمعدل قدره 20 يورو لكل فرنك - لمنع اقتصاده الخاص قطاع التصدير من المعاناة.

وخلافا لغيرها من الملاذات الآمنة مثل الذهب، فإن العملة السويسرية متاحة بسهولة على نطاق واسع، عالية السيولة ومدعومة بالاقتصاد السويسري القوي، الذي يعتبر في حد ذاته المركز المصرفي الرائد في العالم.

ونتيجة لذلك، فإن العديد من المستثمرين والحكومات المؤسساتية مولعون بشكل خاص باستخدام العملة لهذا الغرض، في حين يركز المستثمرون الأفراد بشكل كبير على الأصول الأخرى.

كانت حالة الملاذ الآمن للفرنك السويسري مشوهة في سبتمبر 2011 عندما ربطت العملة باليورو من أجل تحقيق الاستقرار في اقتصادها.

في أعقاب ذلك، واجه العديد من سماسرة النقد الأجنبي الكبيرة والمستثمرين مليارات الخسائر، وأعلن معسرا. بعض المستثمرين يترددون في الاستثمار في الضفائر السويسرية نظرا لعدم القدرة على التنبؤ بالبنك المركزي.

الاستثمار في العملة السويسرية مع صناديق الاستثمار المتداولة

أولئك الذين يتطلعون إلى الاستثمار في العملة السويسرية يمكن أن يفعلوا ذلك أسهل مع الصناديق المتداولة في البورصة (إتفس) التي تتداول في البورصات الأمريكية. العملة الأكثر شعبية في سويسرا هي إتف كيرنسيشارز سويس فرنك تروست (فكسف)، التي أنشأتها كيرش شاريس، والتي تم تصميمها لتتبع سعر الفرنك السويسري بالنسبة للدولار الأمريكي.

مزايا إتف مقابل شراء العملة السويسرية في سوق الفوركس الفوري، وتشمل:

• من السهل شراء - يمكن شراء صناديق الاستثمار المتداولة باستخدام حسابات الوساطة التقليدية وتداول الأسهم يوميا في بورصة نيويورك أركا .
• الهامش الحكيم - صناديق الاستثمار المتداولة مؤهلة للحصول على حسابات الهامش، مما يعني أنه يمكن للمستثمرين الاستفادة من مراكزهم، ولكن أقل من العملة النموذجية للنفوذ في السوق الفورية.
• تكلفة أقل - يتم تداول صناديق الاستثمار المتداولة كأوراق مالية، مما يعني أن تكاليف المعاملات أقل بكثير من معاملات سوق العملات الفورية.

تداول العملات السويسرية في سوق الفوركس

سوق الفوركس الفوري (فوركس) هو خيار آخر لشراء العملة السويسرية.

تتضمن هذه المعامالت اقتراض عملة واحدة) أ (لشراء عملة أخرى) ب (ومن ثم إغالق تلك الصفقة لتحقيق ربح أو خسارة في مرحلة ما في المستقبل. ويتحقق الربح عندما تزداد العملة ب في القيمة بالنسبة للعملة A، بينما تتولد الخسائر عندما يحدث العكس.

في سوق الفوركس، فإن زوج العملات السويسري الأكثر شعبية هو أوسد / تشف. أما المتداولون الصعوديون على العملة السويسرية فسوف يقومون ببيع زوج العملات هذا أو "القصير"، الأمر الذي يؤدي إلى عكس الترتيب الفعلي واستخدام الدولار الأمريكي لشراء الفرنك السويسري. وبطبيعة الحال، يتم ذلك في رافعة عالية جدا تصل إلى 10، 000: 1 من أجل تحقيق ربح على حركات صغيرة نقطة (كسور من المائة).

الخلاصة

تعتبر العملة السويسرية استثمارا ملاذا آمنا داخل المجتمع المالي، في حين أن الفرنك هو سادس أكثر العملات تداولا في العالم.

وعلى وجه الخصوص، تفضل الكيانات المؤسسية والسيادية شراء الفرنك بسبب سيولتها العالية وتوافرها. ومع ذلك، فإن إجراءات البنك المركزي السويسري التي لا يمكن التنبؤ بها في عام 2011 جعلت بعض المستثمرين مترددين.

يميل المستثمرون على المدى الطويل إلى تفضيل صناديق تحويل العملات السويسرية، في حين أن المستثمرين على المدى القصير قد ينظرون بدلا من ذلك في سوق الفوركس الفوري (فوركس). ولكن أيا من الطريقين، يجب على المستثمرين النظر بعناية في المخاطر - وخاصة عند استخدام الرافعة المالية - قبل الالتزام بأي رأس مال.