سبب عدم وجود بيانات سنوية متقلبة

هناك أكثر من خمسة عشر نوعا مختلفا من المعاشات السنوية على الكوكب السنوي. أما النوعان الأولان اللذان يمثلان أكثر من 75٪ من إجمالي المبيعات السنوية السنوية، فيتمثلان في المعاشات السنوية المتغيرة والقسط السنوي للمؤشرات الثابتة (والمعروف أيضا باسم المعاشات السنوية المفهرسة). ندرك أن هناك أكثر من 200 مليار $ من الأقساط المباعة في الولايات المتحدة كل عام، وكنت أفهم ثلاثة أرباع هذا العدد هو جزء كبير من التغيير. المتغيرات المتغيرة والمفهرسة هي قادة المبيعات نظرا لوجود جزء من النمو ضمن هيكل القسط السنوي، فضلا عن القدرة على إضافة الدراجين (الفوائد المرفقة) لهذه السياسة.

هذه الحسابات المضمونة منفصلة حل لأشياء مثل الدخل مدى الحياة، تغطية الرعاية الحبس، أو ضمان الوفاة مضمونة. على الرغم من الطبيعة المعقدة للمنتجات، شعبيتها ليست مثيرة للدهشة. من لا يحب خيارا للنمو؟ من لا يحب خيارات إضافية؟ فقط تذكر التفاصيل والتكاليف المرتبطة بها هي في غرامة طباعة ما إذا كان المعاش يأتي مع نشرة أو لا، لذلك قراءة غرامة المطبوعة.

- 2>>

الأقساط المتغيرة تأتي مع نشرة الاكتتاب

السبب في أن المعاشات السنوية المتغيرة تأتي مع نشرة وقسائم سنوية مفهرسة لا يرجع إلى أن المعاشات السنوية المتغيرة تعتبر ضمانا. وتعتبر المعاشات التقاعدية المتغيرة منتجا أمنيا لأن الجانب الاستثماري من هذا النوع من السياسات يوفر خيارات صناديق الاستثمار المشترك للنمو. صناعة المعاش في الواقع تسمي هذه "حسابات منفصلة"، ولكن في جوهرها، أنها تعمل تماما مثل صناديق الاستثمار المشترك. تعتبر صناديق الاستثمار بالتأكيد أمن، وبالتالي فإن الارتباط السنوي المتغير هو وسيلة سهلة لجعل.

-

المعاشات المفهرسة ليس لديها نشرة إخبارية لأنها لا تعتبر أمانا

المعاشات السنوية المفهرسة لا تعتبر ضمانا، بل يتم تصنيفها كمنتج تأمين على الحياة. وفي الماضي القريب، كانت هناك حجة مفادها أن المعاشات السنوية المفهرسة تعمل كضمان وينبغي التعامل معها على هذا النحو. كان هناك معركة الصناعة بين عالم التأمين على الحياة والعالم الأوراق المالية على هذا التعيين.

كانت حربا دموية، ولكن في النهاية لم يتم الاعتراف بالفوائد السنوية المفهرسة رسميا كضمان. والحالة الفعلية تعرف باسم "الحكم 151"، ولا تزال هناك بعض الجروح العميقة على كلا الجانبين من القتال. أتوقع أن حجة ما إذا كان الدخل السنوي المفهرس هو أمن سيعيد رأسه مرة أخرى في المستقبل القريب بسبب ممارسات البيع غير المنظمة ومجانية لجميع البيئة المحيطة بالمنتج.

الحكم 151 قرر أن الأقساط المفهرسة ليست منتجا أمنيا - بالنسبة إلى

في الماضي، كانت المعادلات السنوية المفهرسة تسمى في الواقع المعاشات السنوية المحسوبة في الأسهم. بعد "معركة 151" أعتقد أن القرار اتخذ لإسقاط رسميا كلمة "الإنصاف"."الأسهم أو الأسهم هي طريقة أخرى للإشارة إلى الأسهم، وهذا ربما كان سببا آخر أن هناك دفع صناعة المعاش لعدم استخدام كلمة الأسهم مرة أخرى. إذا كان التعيين كضمان من أي وقت مضى لا تأتي من خلال العديد من وكلاء المبيعات يجب أن تأخذ أكثر من ذلك بكثير اختبارات صارمة للحصول على رخصة الأوراق المالية اللازمة لبيعها.

الأقساط المفهرسة ليست الأوراق المالية، ولكن تقدم خيارا للاتصال مع المكاسب المحتملة

المعاشات السنوية المفهرسة تقع في الواقع ضمن فئة المعاش الثابت. صناعة يحب أن نسمي هذه الاستراتيجية على مؤشر سنوي ثابت.

لأن المعاشات السنوية المفهرسة هي أقساط سنوية ثابتة، يوفر المنتج الحماية الكاملة الكاملة من أي اتجاه سلبي في السوق. يتم إرفاق احتمال الصعود إلى خيار الاتصال على مؤشر مثل S & P 500. أي كسب في هذا الخيار، والذي هو عادة سنة واحدة في الطول، وتقيد لحسابك السنوي. هذا المكسب محدود من قبل الناقل، وأي مكاسب تقفل عادة في يوم واحد فقط في السنة. وخلاصة القول هي أن الأقساط المفهرسة تم تصميمها في عام 1995 للتنافس مع عوائد القرص المضغوط. فهي ليست منتجات السوق، على الرغم من أن هذا هو كيف معظم وكلاء بيعها.

مؤهلات الترخيص لبيع المعاشات المتغيرة هي أكثر صرامة من المعاشات المفهرسة

حقيقة أن المعاشات السنوية المتغيرة هي ضمان وتباع من خلال نشرة الإصدار يتطلب أن يكون لدى وكيل البيع معيار ترخيص أعلى من شخص يبيع الأقساط المفهرسة.

هذه إحدى الحجج الرئيسية المتعلقة بالأشخاص الذين يبيعون فقط المعاشات السنوية المفهرسة. مؤهلات الترخيص ليست سوى رخصة تأمين على الحياة الحكومية، والتي ليس من الصعب الحصول عليها وليس تحديا من وجهة النظر الفكرية. لبيع المعاش السنوي المتغير، عليك أن تجتاز بعض الامتحانات الصعبة جدا، ومتطلبات التعليم المستمر المستمر لا مثيل لها بالمقارنة مع متطلبات الترخيص السنوي المفهرسة.

حتى الآن، يتم بيع المعاشات السنوية المتغيرة من خلال نشرة الاكتتاب والفوائد السنوية المفهرسة ليست، ولكن قد يتغير ذلك في المستقبل القريب.