فوائد امتلاك أسهم الأسهم الزرقاء

قد يكون الاستثمار في الأسهم القيادية سمعة على أنها مملة وقوية وربما ربما عفا عليها الزمن، ولكن ليس من قبيل الحوادث التي يفضلها الغالبية العظمى من المستثمرين الأثرياء والمؤسسات المالية الصخرية . كنت تعتقد أن أي شخص مع الحس السليم عندما تريد حصة في الشركات فهم ليس فقط ولكن لديها سجل واضح من الربحية المتطرفة على مدى أجيال وأنها بالتأكيد تناسب الوصف - يقاس عبر فترات طويلة، أسهم الأسهم الزرقاء قد سلب المال لأصحاب الحكمة وهو ما يكفي لشنق لهم مع مثابرة من خلال سميكة وثقيلة، الأوقات الجيدة والأوقات السيئة والحرب والسلام والتضخم والانكماش.

وليس كما لو أنهم غير معروفين. فهي في كل مكان. يعتبر أمرا مفروغا منه. أسهم الأسهم الزرقاء غالبا ما تمثل الشركات التي تقطن في قلب الأعمال التجارية الأمريكية والعالمية. الشركات تفتخر كل شيء قليلا كما الملونة مثل أي رواية ومتشابكة مع السياسة والتاريخ. أنها توفر السلع والخدمات التي تشكل الخلفيات من حياتنا.

كيف يمكن إذن أن تكون الأسهم القيادية قد سادت منذ فترة طويلة في المحافظ الاستثمارية للمتقاعدين، والمؤسسات غير الربحية، فضلا عن أعضاء أعلى 1٪ والطبقة الرأسمالية، في حين يجري تجاهلها تقريبا تقريبا من قبل المستثمرين الأصغر فقرا،؟ هذه المعضلة تعطينا لمحة عن مشكلة إدارة الاستثمار كما هو وحتى يتطلب بعض النقاش حول الاقتصاد السلوكي. بعد ظهر هذا اليوم، أريد أن أتحدث إليكم عن الأسهم الرقيقة في محاولة لتحصل على إعادة التفكير في موقفكم إذا كنت واحدا من تلك المستثمرين مضللة الذي كتب لهم قبالة شيء ينتمي حصرا إلى عالم الأرامل وشركات التأمين.

- 3>>

قبل أن نتمكن من مناقشة فوائد الاستثمار في مخزون رقائق الأزرق، نحتاج إلى الإجابة عن سؤال: "ما هو" رقاقة الأسهم الزرقاء؟ "

على الرغم من عدم وجود حاجة إلى تماما إعادة زيارة الأرض كنا قد غطت بالفعل نظرا لأنني كتبت لمحة متعمقة في مقال بعنوان، على النحو المناسب بما فيه الكفاية، ما هو "رقاقة الأزرق الأسهم"؟ ، في جوهرها، وهو مخزون رقاقة هو لقب لقب الأسهم المشتركة للشركة التي لديها العديد من الخصائص الكمية والنوعية.

مصطلح "رقاقة زرقاء" يأتي من لعبة البوكر لعبة الورق، حيث أعلى والأكثر قيمة اللون رقاقة اللعب هو الأزرق.

على الرغم من عدم وجود اتفاق عالمي على ما هو بالضبط، فإنه يشكل مخزونا زائدا، وهناك دائما استثناءات فردية لقاعدة واحدة أو أكثر، بصفة عامة، الأسهم القيادية:

• لديها سجل ثابت من الأرباح المستقرة السلطة على مدى عدة عقود.
• تحمل سجلا طويلا على قدم المساواة من مدفوعات توزيعات الأرباح دون انقطاع إلى حاملي الأسهم العادية؛
• مكافأة المساهمين من خلال زيادة الأرباح بمعدل يساوي أو يزيد بشكل كبير عن معدل التضخم حتى أن دخل المالك يتزايد كل اثني عشر شهرا على الأقل حتى لو لم يشتري أبدا حصة أخرى؛
• تمتع بعائدات مرتفعة على رأس المال، خاصة عند قياس العائد على حقوق الملكية؛
• قم بتدوير الميزانية العمومية الصخرية الصلبة وبيان الدخل، خاصة عند قياسها بأمور مثل نسبة تغطية الفائدة والتنوع الجغرافي وخطوط الإنتاج للتدفقات النقدية؛
• إعادة شراء الأسهم بشكل منتظم عندما يكون سعر السهم جذابا بالنسبة إلى أرباح المالك.
• هي أكبر بكثير من الشركات النموذجية، وغالبا ما تكون من بين أكبر الشركات في العالم على النحو الذي تقاس به القيمة السوقية للأسهم وقيمة المشاريع؛
• تمتلك نوعا من الميزة التنافسية الرئيسية التي تجعل من الصعب للغاية إلغاء حصة السوق منها، والتي يمكن أن تأتي في شكل ميزة التكلفة التي تحققت من خلال وفورات الحجم، وقيمة امتياز في ذهن المستهلك، أو ملكية من الأصول ذات الأهمية الاستراتيجية مثل حقول النفط الاختيار؛
• إصدار سندات تعتبر من الدرجة الاستثمارية بأفضل ما هو أفضل تريبل A راتد؛ و
• يتم تضمينها محليا، على الأقل، في قائمة مكونات مؤشر S & P 500.يتم تضمين العديد من بلوست من رقائق زرقاء في أكثر انتقائية داو جونز الصناعي المتوسط.

وهنا لماذا الأسهم الأزرق رقاقة شعبية جدا مع المستثمرين الثرية والخبرة

أحد الأسباب التي تجعل المستثمرين الأثرياء يحبون الأسهم الزرقاء الكثير لأنهم يميلون إلى مجمع بمعدلات مقبولة من العائد - عادة ما بين 8٪ و 12٪ تاريخيا مع أرباح إعادة استثمارها - لعدة عقود.

الرحلة ليست سلسة بأي حال من الأحوال، مع قطرات 50٪ أو أكثر تستمر لعدة سنوات على طول الطريق، ولكن مع مرور الوقت، والمحرك الاقتصادي الذي ينتج الأرباح يمارس قوتها الاستثنائية ويظهر في مجموع العائد من املساهم، بافرتاس اأن املساهم قد دفع سعرا معقوال. (حتى ذلك الحين، وهذا ليس دائما شرطا كما هو مبين في التاريخ، حتى لو كنت دفعت أسعارا باهظة جدا لما يسمى نيفتي فيفتي، مجموعة من الشركات المدهشة التي كانت محاولة حتى السماء، بعد 25 عاما، أنت على الرغم من العديد من الشركات المدرجة في القائمة المفلسة.)

من خلال عقد الأسهم مباشرة، والسماح هائلة الالتزامات الضريبية المؤجلة لبناء، يمكن للأثرياء يموتون مع الأسهم الفردية لا تزال في ممتلكاتهم، وتمريرهم إلى أطفالهم باستخدام شيء يعرف باسم ثغرة الأساس صعدت. على نحو فعال، طالما أنك لا تزال تحت حدود الضرائب العقارية، وعندما يحدث ذلك، جميع من الضرائب المؤجلة رأس المال الأرباح التي كان من الممكن أن تكون مستحقة مغفرة. انها واحدة من الأكثر لا يصدق، منذ فترة طويلة، الفوائد التقليدية المتاحة لمكافأة المستثمرين. على سبيل المثال، إذا كنت وزوجتك اكتسبت 500 ألف دولار من الأسهم القيادية و احتفظ بها إليهم، و تموت بعد أن نمت قيمتها إلى 10000000 دولار، يمكنك ترتيب الممتلكات الخاصة بك بطريقة أن العاصمة فإن المكاسب التي كان من الممكن أن تكون مستحقة على $ 9، 500، 000 الأرباح غير المحققة وغفر على الفور. كنت قد دفعت أبدا لهم. أطفالك لن تضطر لدفع لهم. انها مثل هذه الصفقة الكبيرة التي كنت في كثير من الأحيان أفضل تفاقم بمعدل أقل قليلا مع عقد يمكنك الحفاظ على مدى عقود من محاولة ل فليت داخل وخارج من موقف إلى موقف.

وهناك سبب آخر هو أن الأسهم الزرقاء تقدم نوعا ما من ميناء آمن نسبيا خلال الكوارث الاقتصادية، وخاصة إذا ما اقترن بسندات ذات حواف مذهبة واحتياطيات نقدية. فالمستثمرين ذوي الخبرة والفقراء لا يفكرون في ذلك كثيرا لأنهم يحاولون دائما تقريبا الحصول على الثراء بسرعة كبيرة، وإطلاق النار على القمر، وتبحث عن شيء واحد من شأنها أن تجعلها على الفور غنية. لا يكاد ينتهي جيدا كما تعلمتم هنا وهنا. سوف تنهار الأسواق. سترى المقتنيات الخاصة بك انخفاض بمقدار كبير بغض النظر عن ما تملكه. إذا كان أي شخص يقول لك خلاف ذلك، فهي إما أحمق أو محاولة لخداع لك. ويعود جزء من السبب إلى أن أسهم دفع الأرباح تنخفض إلى الانخفاض في الأسواق المحملة بسبب شيء يعرف بدعم الغلة. جزء آخر هو أن رقائق زرقاء كبيرة ومربحة تستفيد أحيانا على المدى الطويل من المتاعب الاقتصادية لأنها يمكن أن تشتري أو الخروج من رجال الأعمال ضعيفة أو المنافسين المفلسين بأسعار مغرية.وكما أوضحت في مقال طويل عن طبيعة الاستثمار في شركات النفط الكبرى، فإن شركة مثل اكسون موبيل تناقض بشكل مفاجئ الطريق للحصول على نتائج أفضل بكثير عقود على الخط كلما كان هناك انهيار كبير للنفط.

وأخيرا، يميل المستثمرون الأثرياء والناجحون إلى حب الأسهم الرقيقة لأن استقرار وقوة البيانات المالية يعني أن الدخل السلبي لا يكاد يكون في خطر، خاصة إذا كان هناك تنوع واسع في المحفظة. إذا وصلنا إلى نقطة أن رقائق زرقاء رئيس الوزراء أميركا تقطع الأرباح بشكل عام في جميع المجالات، والمستثمرين على الأرجح لديهم أشياء أكبر بكثير للقلق حول سوق الأسهم. في الواقع، نحن على الأرجح ننظر إلى الحضارة - إنهاء - كما نحن نعرف - انها مجموعة من الظروف.

ما هي أسماء بعض الأسهم رقاقة الأزرق؟

على الرغم من عدم وجود اتفاق عام حول ما يشكل مخزونا كبيرا، عموما، بعض الأسماء التي سوف تجدها في قائمة معظم الناس، فضلا عن قوائم شركات إدارة الأصول البيضاء قفاز، وتشمل شركات مثل: << شركة بيبسيكو

• شركة بيبسيكو
• شركة نيستل سا
• شركة جونسون آند جونسون
• شركة بيركشاير هاثاواي
• شركة ويلس فارجو وشركاه
• دياجيو
• شركة بروكتر آند جامبل <
• كرافت هاينز
• كرافت هاينز
• ماكدونالدز
• أمريكان إكسبريس
• بوينغ
• شيفرون
• اكسون موبيل
• جنرال إلكتريك
• 3M < > أت & T
• فيزا
• شركة هيرشي
• شركة والت ديزني
• متاجر وول مارت
• من وقت لآخر، ستحصل على حالة حيث إفلاس الأسهم السابقة كما زوال إيستمان كوداك. ومع ذلك، كما هو مفاجئ كما قد يبدو، حتى في مثل هذه الحالات، يمكن للمالكين على المدى الطويل في نهاية المطاف كسب المال بسبب مزيج من الأرباح، العرضية، والائتمانات الضريبية.
• الواقع هو أنه إذا كنت تنوع بشكل معقول، فاحتفظ لفترة طويلة من الوقت، وشراء بسعر ما، وبالتالي فإن العائد المعتاد للأرباح من الأسهم القيادية هو معقول بالنسبة إلى العائد من سندات الخزانة الأمريكية، وهو أقل من الكارثة الحرب أو خارج السياق السياق، لم يكن هناك أي وقت مضى في التاريخ الأمريكي حيث كنت قد ذهبت كسر شراء الأسهم الرقيقة كطبقة. بالتأكيد، كان لديك فترات مثل 1929-1933 و 1973-1974؛ الفترات التي أردت 1/3 أو 1/2 من ثروتك لتختفي الحق أمام عينيك من حيث القيمة السوقية المعلنة. هذا جزء من المفاضلة. تلك الأوقات سيعود، مرة أخرى. إذا كنت تملك الأسهم، وسوف تواجه هذا الألم. تعامل مع. تخلص منه. إذا كنت تعتقد أنه يمكن تجنبها، يجب أن لا تملك الأسهم لأنك خداع نفسك. إلى الحقيقية شراء وعقد المستثمر، وهذا لا يعني الكثير؛ بلمسة على الرسم البياني عقد متعدد الأجيال التي سوف تنسى في نهاية المطاف. بعد كل شيء، الذي يتذكر كوكا كولا فقدان حوالي 50٪ من قيمتها بسبب أزمة السكر بعد وقت قصير من الاكتتاب العام؟ ومع ذلك، فإن حصة واحدة اشترى 40 $، والتي تحطمت إلى 19 $، والآن يستحق أكثر من 15،000، 000، 000، مع أرباح إعادة استثمارها.