ريكرف شرط: تعريف، تأثير على الاقتصاد

التعريف: متطلبات الاحتياط هي الحد الأدنى من الأموال التي يجب أن يكون البنك في متناول اليد كل ليلة. وهي نسبة مئوية من ودائع البنك. ويحدد البنك المركزي الوطني النسبة المئوية.

في الولايات المتحدة، يسيطر مجلس محافظي الاحتياطي الفدرالي على متطلبات الاحتياطي لدى البنوك الأعضاء. وينطبق شرط الاحتياطي على المصارف التجارية ومصارف الادخار وجمعيات الادخار والائتمان والاتحادات الائتمانية.

وتتعلق أيضا فروع الولايات المتحدة ووكالات البنوك الأجنبية، إدج قانون الشركات وشركات الاتفاق. ويمكن للبنك الاحتفاظ بالاحتياطي إما نقدا في قبوه أو كإيداع لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي المحلي.

إذا لم يكن لدى البنك ما يكفي لتلبية احتياطيه، فإنه يقترض من بنوك أخرى. كما يمكن أن يقترض من نافذة الخصم الاحتياطي الفيدرالي. ومن المعروف أن المصارف النقدية التي تقترض أو تقرض بعضها البعض للوفاء بمتطلبات الاحتياطي هي الأموال الاتحادية.

شرط الاحتياطي هو أساس جميع أدوات بنك الاحتياطي الفيدرالي العديدة. ويستخدم مجلس الاحتياطي الفيدرالي هذه الأدوات للسيطرة على السيولة في النظام المالي. وعندما يخفض الاحتياطي الفيدرالي متطلبات الاحتياطي، فإنه يمارس سياسة نقدية توسعية. وهذا يخلق المزيد من المال في النظام المصرفي. عندما يرفع الاحتياطي الفدرالي متطلبات الاحتياطي، فإنه ينفذ سياسة انكماشية. وهذا يقلل من السيولة ويبطئ النشاط الاقتصادي.

وكلما زاد احتياطي الاحتياط، كان الربح الذي يدفعه البنك بأمواله أقل.

وهناك متطلبات عالية من الصعب على البنوك الصغيرة بشكل خاص. ليس لديهم الكثير لتقدمه في المقام الأول. وقد أعفى بنك الاحتياطي الفدرالي البنوك الصغيرة من هذا الشرط. بنك صغير هو واحد مع أقل من 15 $. 5 ملايين في الودائع.

تغيير متطلبات الاحتياطي مكلف للبنوك. ويجبرهم على تعديل إجراءاتهم.

ونتيجة لذلك، نادرا ما يغير مجلس الاحتياطي الفدرالي متطلبات الاحتياطي. بدلا من ذلك، فإنه يضبط كمية الودائع تخضع لنسب متطلبات الاحتياطي المختلفة. (المصدر: "احتياطي الاحتياطي"، بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك.)

نسبة الاحتياط الاحتياطي

اعتبارا من 19 يناير 2017، طلب بنك الاحتياطي الفيدرالي أن جميع البنوك التي لديها أكثر من 115 $. مليون وديعة للحفاظ على احتياطي 10٪ من الودائع. البنوك مع 115 $. 1 مليون أو أقل، ولكن أكثر من 15 $. 5 مليون (الشريحة الاحتياطية المنخفضة)، يجب أن تحتفظ بنسبة 3 في المائة من جميع الودائع. البنوك ذات الودائع 15 $. 5 ملايين أو أقل ليس لديهم احتياطي احتياطي.

مستوى الإيداع الذي يخضع لنسب مختلفة يرتفع كل عام. وهذا يعطي البنوك حافزا للنمو. ويمكن لمجلس الاحتياطي الاتحادي رفع الشريحة الاحتياطية المنخفضة ومبلغ الإعفاء بنسبة 80 في المائة من الزيادة في الودائع في السنة السابقة (30 يونيو - 30 يونيو).

تشمل الودائع الودائع تحت الطلب وحسابات خدمة التحويل الآلي وحسابات نو. تتضمن الودائع أيضا مسودات حسابات أو حسابات هاتفية أو حسابات تحويل مصرح بها مسبقا وقبول مصرفي غير مؤهل والتزامات صادرة عن شركات تابعة تستحق خالل سبعة أيام أو أقل. وتستخدم المصارف المبلغ الصافي. وهذا يعني أنهم ال يحسبون المبالغ المستحقة من بنوك أخرى وأي مبالغ نقدية ال تزال معلقة.

منذ 27 ديسمبر 1990، لا تتطلب الودائع لأجل غير الشخصية والالتزامات بالعملات الأجنبية احتياطي. (المصدر: "جدول الاحتياطي الاحتياطي"، الاحتياطي الفيدرالي.)

كيف يؤثر الاحتياط على معدلات الرهن العقاري

البنوك المركزية لا تقوم بتعديل المتطلبات في كل مرة تقوم فيها بتحويل السياسة النقدية. لديهم العديد من الأدوات الأخرى التي لها نفس تأثير تغيير شرط الاحتياطي.

على سبيل المثال، تضع لجنة السوق المفتوحة الاتحادية هدفا لمعدل الأموال المتداولة في اجتماعاتها العادية. إذا كان معدل الأموال الفيدرالية مرتفعا، فإنه يكلف البنوك أكثر من ذلك بقضاء بعضها البعض بين عشية وضحاها. وهذا له نفس أثر رفع شرط الاحتياطي.

على العكس من ذلك، عندما يريد بنك الاحتياطي الفدرالي تخفيف السياسة النقدية وزيادة السيولة، فإنه يقلل من معدل الفائدة على الأموال الفيدرالية. وهذا يجعل الإقراض تغذية الأموال أرخص. وله نفس تأثير تخفيض شرط الاحتياطي.

فيما يلي معدل الأموال الحالية.

سعر الفائدة على الأموال هو مصارف الفائدة التي تتقاضى بعضها البعض مقابل الإقراض. ولا يمكن لمجلس الاحتياطي الاتحادي أن يكلف البنوك بأن تتبع المعدل المستهدف. وبدلا من ذلك، فإنه يؤثر على معدلات البنوك من خلال عمليات السوق المفتوحة. ويشتري بنك الاحتياطي الفدرالي الأوراق المالية، وعادة ما تكون سندات الخزانة، من البنوك الأعضاء عندما تريد أن ينخفض ​​سعر الفائدة. ويضيف بنك الاحتياطي الفيدرالي الائتمان إلى احتياطي البنك مقابل الأمن. وبما أن البنك يرغب في وضع هذا الاحتياطي الإضافي للعمل، فإنه سيحاول إقراضه للبنوك الأخرى. خفضت البنوك أسعار الفائدة لديها للقيام بذلك.

سيقوم بنك الاحتياطي الفيدرالي ببيع الأوراق المالية للبنوك عندما يريد زيادة سعر الفائدة على الأموال. ويمكن للبنوك ذات الأموال الأقل تغذية للإقراض أن ترفع من سعر الفائدة على الأموال الفيدرالية. كيفية عمل عمليات السوق المفتوحة.

إذا كان البنك لا يستطيع الاقتراض من بنوك أخرى، فإنه يمكن الاقتراض من بنك الاحتياطي الفيدرالي نفسه. وهذا ما يسمى الاقتراض من نافذة الخصم. تحاول معظم البنوك تجنب ذلك. وذلك لأن البنك الفدرالي يتقاضى سعر الخصم الذي هو أعلى قليلا من سعر الفائدة على الأموال. كما أنه يوصم البنك. وتفترض بنوك أخرى عدم وجود بنك آخر على استعداد لإقراضه. ويفترضون أن البنك لديه قروض سيئة على دفاتره أو بعض المخاطر الأخرى.

مع ارتفاع سعر الفائدة على الأموال، ارتفعت أسعار الفائدة الأربعة أيضا:

1. ليبور هي بنوك سعر الفائدة تتقاضى بعضها البعض لمدة شهر واحد وثلاثة أشهر وستة أشهر وقروض سنة واحدة. تقوم البنوك بوضع أسعار الفائدة على بطاقات الائتمان والقروض العقارية القابلة للتعديل على سعر الليبور.
2. السعر الرئيسي هو البنوك معدل تهمة أفضل العملاء. معدلات القروض المصرفية الأخرى هي أعلى قليلا بالنسبة للعملاء الآخرين.
3. زيادة أسعار الفائدة على حسابات التوفير وودائع سوق المال أيضا.
4. تتأثر القروض العقارية ذات الفائدة الثابتة والقروض بشكل غير مباشر. ويقارن المستثمرون هذه القروض بالعائدات على سندات الخزانة الطويلة الأجل. ويمكن أن يؤدي ارتفاع سعر الفائدة على الأموال إلى زيادة عائدات الخزينة إلى حد ما.

خلال الأزمة المالية، خفض بنك الاحتياطي الفيدرالي سعر الفائدة على الأموال إلى الصفر. وكانت البنوك مترددة في إقراض البنك الفدرالي في توسيع عملياته في السوق المفتوحة. كما احتاجت إلى إزالة الأوراق المالية غير المربحة بالرهن العقاري من البنوك لمساعدتها على أن تصبح صحية مرة أخرى. لمزيد من المعلومات حول هذا البرنامج، انظر التسهيل الكمي.