ما هو بيتا للصناديق المشتركة

عند البحث عن صناديق الاستثمار المشتركة، قد تكون قد أجريت عبر مصطلح غريب، يسمى بيتا. ما هو بالضبط بيتا صندوق الاستثمار المشترك ولماذا يجب أن تعرف ذلك؟

صناديق الاستثمار المشتركة بيتا ديفينيتيون أند إكسامبل

بيتا، فيما يتعلق بالاستثمار في صناديق الاستثمار المشترك، هو مقياس لحركة صندوق معين (صعودا وهبوطا) مقارنة بالسوق بشكل عام. للمرجع، يتم إعطاء السوق بيتا من 1. 00.

إذا كان بيتا الصندوق، أو ما يدعو مورنينغستار "بيتا أفضل تناسب"، هو 1. 20، وهذا يخبر المستثمر أنها يمكن أن نتوقع أن يتم قياس الصندوق أن يعود 20٪ أعلى من المؤشر في سوق صعودي و 20٪ أقل في السوق الهبوطي.

على سبيل المثال، إذا كان "المؤشر الأكثر ملاءمة" للصندوق هو مؤشر ستاندرد آند بورز 500 والمؤشر لديه عائد بنسبة 10٪ هذا العام، فإن المستثمر يتوقع أن يكون لدى الصندوق بيتا بقيمة 1.20 أن يكون العائد من 12٪. وعلى العكس من ذلك، إذا انخفض مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 10٪ خلال العام المحدد، فمن المتوقع أن ينخفض ​​الصندوق بنسبة بيتا بنسبة 20٪ خلال تلك السنة.

تطبيق صندوق الاستثمار المشترك

يمكن لمستثمر صندوق الاستثمار المشترك استخدام بيتا في التخطيط لاختيار صناديقهم لتحديد تقلبات الصندوق ومقارنة حساسيته في الحركة بالسوق بشكل عام. ويمكن اعتبار بيتا مقياسا للحساسية أو التقلب. ستشیر التدابیر التجریبیة الأعلی من 1.00 إلی ارتفاع أعلی ولکن القیم المنخفضة (تقلبات أوسع في السعر أو صافي قیمة الأصول لصنادیق الاستثمار المشترك). قد يبحث المستثمر في صندوق الاستثمار المشترك عن صندوق أقل تقلبا (تقلبات أقل في السعر أو صافي قيمة الأصول) عن الأموال التي يقل حجمها عن بيتا 1. 00. يستخدم بيتا أيضا للتخطيط لتنويع الصناديق، ويمكن استخدامه كجزء من عملية وبناء محفظة من الصناديق المشتركة.

هل يجب استخدام الإصدار التجريبي لاختيار صناديق الاستثمار المشتركة؟

الآن بعد أن عرفت الأساسيات، يبقى السؤال المطروح، هل يجب استخدام بيتا للبحث عن الصناديق المشتركة؟ باختصار، بيتا هو مقياس إحصائي يمكن أن تكون مفيدة جدا للتنويع وأغراض قياس المخاطر / تقلب متقدمة ولكن بيتا ليس من الضروري بناء محفظة كبيرة من صناديق الاستثمار المشترك.

يتم تحديد المخاطر الإجمالية لمحفظة معينة من خلال تخصيص الأصول الفريد (كيفية مزج أنواع مختلفة من الأموال معا).

والخط السفلي هو التأكد من أن صناديق الاستثمار الخاصة بك ليس لديها أهداف تتداخل (فهي ليست متشابهة جدا). للقيام بذلك، ببساطة اختيار الأموال من مختلف فئات صناديق الاستثمار المشترك. وبإجراء خطوة أخرى، يمكنك أيضا استخدام أموال الفهرس حيثما أمكن. هذا يضمن أنه لن يكون هناك "الانجراف الاسلوب." وبعبارة أخرى، أنت تعرف ما تحصل عليه عند شراء صندوق فهرس. ومع ذلك، يمكن للصندوق الذي تدار بنشاط أن يغير ببطء ولكن بثبات أسلوبها أو هدفها مع مرور الوقت.

تنويه: يتم توفير المعلومات الواردة في هذا الموقع لأغراض المناقشة فقط، ولا ينبغي أن تفسر على أنها مشورة في مجال الاستثمار.ولا تمثل هذه المعلومات بأي حال من الأحوال توصية لشراء أو بيع الأوراق المالية.