أين نحن في دورة الأعمال الحالية؟

لا يعترف كثير من الأشخاص بالدورة التجارية بشكل جيد. ونتيجة لذلك، لم يخرجوا من سوق الأسهم في الوقت المناسب قبل أن يصل الركود الكبير. من ناحية أخرى، غالبا ما يخشون وضع الكثير من المال في سوق الأسهم في بداية دورة التوسع.

على الرغم من أنك لا تستطيع الوقت في السوق، يمكنك تحسين عوائدك من خلال معرفة أين نحن في دورة الأعمال. يمكنك بعد ذلك تعديل تخصيص مادة العرض للاستفادة من المراحل.

تتضمن دورة الأعمال المراحل الأربع التالية:

1. التوسع. الاقتصاد ينمو بنسبة 2-3 في المئة. الأسهم تدخل سوق الثور.
2. الذروة. وينمو الاقتصاد بأكثر من 3 في المائة. التضخم يرسل الأسعار إلى أعلى. هناك فقاعات الأصول. سوق الأوراق المالية في حالة من "الاندفاع غير العقلاني". رؤساء الحديث يعلنون أننا في "طبيعية جديدة". ينشر المؤلفون كتبا بعنوان "داو 30، 000".
3. إنكماش. ويتباطأ النمو الاقتصادي ولكنه ليس سلبيا. الأسهم تدخل سوق الدب.
4. منخفض. عقود الاقتصاد. وهذا يدل على حدوث ركود. ويتوقع الخبراء الاقتصاديون أنها ستستمر لسنوات.

اعتبارا من يونيو 2017، الاقتصاد في مرحلة التوسع. لقد كان منذ يونيو 2009. هذا هو ثماني سنوات. تاريخيا، مراحل التوسع تستمر خمس سنوات أو نحو ذلك.

ليس في ذروة لأنه لم يكن هناك تضخم. هذه إشارة تحذير نموذجية بأن التوسع يتجه نحو نهايته.

بدلا من التضخم، هناك فقاعات الأصول. وكان آخرها في الدولار الأمريكي.

انظر لماذا الدولار قوي الآن؟ كانت هناك فقاعة الأصول في أسعار المساكن قبل الركود عام 2008 مباشرة. وفي بعض األحيان، يحدث اندفاع غير منطقي للذروة في أسعار األصول دون توليد التضخم بشكل عام.

يجب عليك استشارة مخطط مالي معتمد للعثور على أموال أو أسهم محددة.

ولكن هناك مبادئ توجيهية مقبولة عموما لما يميل إلى تحقيق أفضل في كل مرحلة من مراحل دورة الأعمال:

انكماش . اجلس بثبات. إذا لم تكن قد باعت الأسهم في الوقت الذي يتعاقد فيه الاقتصاد، فربما يكون متأخرا جدا. يمكنك نقل بعض الأصول إلى السندات أو النقدية، ولكن الاحتفاظ ببعض في الأسهم. كنت ترغب في التقاط انتعاش عندما يحدث. ويبيع معظم المستثمرين الأسهم عندما يكون الانكماش جاري التنفيذ ولا يشترونها إلا بعد فوات الأوان. الركود أو سوق الدب عادة ما تستمر ستة إلى ثمانية عشر شهرا.

منخفض. ابدأ بإضافة الأسهم والسلع مثل الذهب والنفط والعقارات. وينبغي أن تكون رخيصة خلال فترة الركود.

التوسع. في المراحل الأولى من التوسع، تنمو الأسهم الصغيرة أسرع. وذلك لأن الشركات الصغيرة هي ذكيا بما فيه الكفاية للاستفادة من تحول السوق. يمكنك الحصول على دخل إضافي مع السندات ذات العائد المرتفع.إضافة الأسهم والسندات من الأسواق الأجنبية المتقدمة والناشئة. وهي تحوط ضد تراجع الدولار. وتنمو الأسواق الناشئة بشكل أسرع في المراحل المبكرة من الارتفاع. وعلى سبيل المثال، لم تشتر البنوك البرازيلية رهن عقاري. نما اقتصادها عندما كان الاقتصاد الأمريكي في حالة ركود. الأسواق الناشئة محفوفة بالمخاطر، ولكن مع تحسن الاقتصاد العالمي، فإن هذا الخطر يستحق ذلك.

في وقت لاحق في التوسيع، قم بإضافة أسهم متوسطة وكبيرة. الشركات الكبيرة تفعل أفضل في المراحل المتأخرة من الانتعاش.

الذروة. بيع الأسهم، السلع والسندات غير المرغوب فيها. زيادة نسبة النقد والدخل الثابت. والأكثر أمانا هي سندات الخزينة الأمريكية وسندات الادخار والسندات البلدية. عندما تكون أسعار الفائدة مرتفعة، شراء صناديق السندات قصيرة الأجل وصناديق سوق المال. ومع انخفاض أسعار الفائدة، يؤدي التحول إلى سندات الشركات إلى تحقيق عوائد أعلى بمخاطر أكبر. أضف الذهب حتى يبلغ حوالي 10 بالمائة من محفظتك. انها تحوط جيد ضد التضخم. كما انها أفضل حماية خلال انهيار سوق الأسهم. وذلك لأن أسعار الذهب ترتفع لمدة 15 يوما بعد أي تحطم. لمزيد من المعلومات، راجع لماذا الاستثمار في الذهب؟

كما يمكنك أن تتخيل، فإنه من الصعب بشكل لا يصدق لبيع الأسهم عندما الجميع هو المفاخرة حول كم انهم صنع.

هذا هو السبب في توقيت السوق يكاد يكون من المستحيل. بدلا من ذلك، كن متحفظا. لا تملك أبدا 100٪ من استثماراتك في أي فئة من فئات الأصول.

بدلا من ذلك، تأكد من تنويع استثماراتك. تحول تدريجيا نسبة البقاء في تناغم مع دورة الأعمال. دائما العمل مع مخطط مالي للتأكد من تخصيص يطابق أهدافك الشخصية.

في العمق

• معدلات نمو الناتج المحلي الإجمالي الحالية.
• 10 بومز أند باستس منذ 1980
• تاريخ الولايات المتحدة الركود