تاريخ قصير للاستثمار المسؤول اجتماعيا

يمارس ممارسو الاستثمار المستدام أو المسؤول اجتماعيا (سري) الجذور التي يرجع تاريخها إلى أكثر من 200 عام مضت إلى ممارسات إدارة الأموال في الميثوديين. ويشير آخرون إلى أن هذا يعود إلى الأفكار التي دافع عنها منذ فترة طويلة في الاستثمار الشرعي إن لم يكن أبعد من ذلك.

حث جون ويسلي، مؤسس الحركة الميثودية، أتباعه على التنافس على حساب جيرانهم. ونتيجة لذلك، فإنها تجنبت الشراكة أو الاستثمار مع أولئك الذين كسبوا أموالهم من خلال الكحول والتبغ والأسلحة أو القمار - أساسا إنشاء شاشات الاستثمار الاجتماعي.

في حين أن الميثوديين وأعضاء الديانات الأخرى طبقت مبادئ معينة على استثماراتهم على مر السنين - لم يستثمر المسلمون في البنوك، على سبيل المثال - لم يكن حتى الستينيات التي استثمر فيها المسؤولون اجتماعيا باعتباره انضباطا استثماريا.

ال 60

عدم الرضا بين الطلاب وغيرهم من الشباب أدى إلى احتجاجات ضد حرب فيتنام ومقاطعة الشركات التي توفر الأسلحة المستخدمة في الحرب. وفي الوقت نفسه، ارتفعت الحقوق المدنية والمساواة العرقية في مكانة بارزة. وكانت مصارف التنمية المجتمعية التي أنشئت في مجتمعات منخفضة الدخل أو الأقليات تشكل جزءا من حركة أصدرت قانون الحقوق المدنية لعام 1964 وقانون حقوق التصويت لعام 1965.

- 2>>

ال 70

خلال السبعينيات، انتشر النشاط الاجتماعي في قضايا إدارة العمل في الشركات، في حين أصبحت حماية البيئة أيضا الاعتبار لمزيد من المستثمرين.

كما كان العقد مرتديا، ازدادت المخاوف التي أثارها العديد من الناشطين حول خطر التلوث الناجم عن محطات الطاقة النووية بسبب حادث محطة الطاقة النووية في ثري مايل إسلاند.

حدث اختراق كبير للاستثمار المسؤول اجتماعيا في عام 1970، عندما نجح رالف نادر، وهو مناصري المستهلك، والمرشح البيئي والمرشح المستقل في وقت لاحق لرئيس الولايات المتحدة، في الحصول على قرارين اجتماعيين بشأن اجتماع الاقتراع بالوكالة السنوي لجنرال موتورز، أكبر صاحب عمل في البلاد في ذلك الوقت.

على الرغم من فشل كل من الأصوات، كانت هذه هي المرة الأولى التي تسمح فيها لجنة الأوراق المالية الفدرالية بقضايا المسؤولية الاجتماعية أن تظهر في الاقتراع بالوكالة.

استمر التقدم في سري خلال الثمانينات، ولا سيما من خلال الجهود الرامية إلى إنهاء نظام الفصل العنصري العنصري في جنوب أفريقيا.

قام المستثمرون الأفراد والمؤسسون بسحب أموالهم من شركات لها عمليات في جنوب أفريقيا. وقد دفعت القرارات الاستثمارية للكنائس والجامعات والمدن والدول العديد من الشركات الأمريكية إلى التخلص من عملياتها في جنوب أفريقيا. وأدى ذلك إلى عدم الاستقرار الاقتصادي داخل جنوب افريقيا وأسهم في انهيار الفصل العنصري في نهاية المطاف.

الثمانينات

كانت أوائل الثمانينيات من القرن الماضي أيضا وقت إنشاء العديد من صناديق الاستثمار المشتركة لتلبية اهتمامات المستثمرين المسؤولين اجتماعيا. وقد طبقت هذه الصناديق الشاشات الإيجابية والسلبية على عمليات اختيار أسهمها. وشملت الأموال صندوق كالفرت الاجتماعي للاستثمار محفظة متوازنة وصندوق بارناسوس. وشملت الشواغل المخاوف الأساسية للميثوديين - الأسلحة والكحول والتبغ والقمار - ولكن أيضا قضايا أكثر حداثة، مثل الطاقة النووية والتلوث البيئي ومعاملة العمال.

التسعينات

وبحلول عام 1990 كان هناك انتشار كاف في صناديق الاستثمار المشتركة، ونمو شعبية كمنهج استثماري، لتبرير مؤشر لقياس الأداء.

وقد تم إطلاق مؤشر دوميني الاجتماعي، الذي يتألف من 400 شركة كبيرة ذات رؤوس أموال كبيرة في الولايات المتحدة، مقارنة ب S & P 500، في عام 1990. وقد تم اختيار الشركات استنادا إلى مجموعة واسعة من المعايير الاجتماعية والبيئية ووفرت للمستثمرين معيارا لقياس أداء الاستثمارات التي تم فحصها مقابل نظيراتها غير المصفاة. وبمرور الوقت سيساعد المؤشر على دحض الحجة القائلة بأن الحد من الشركات التي يمكن أن تدرجها في حافظاتها كانت تستقر لعوائد أقل من المستثمرين التقليديين.

أدى النشاط الذي أدى إلى تحديد شاشات محددة وإشراك الحوار مع الشركات ذات السلوك المؤسسي المشكوك فيه إلى دفع نمو الاستثمار المجتمعي، وهو عنصر رئيسي آخر من عناصر الاستثمار المسؤول اجتماعيا.

نما دعم المؤسسات المالية للتنمية المجتمعية خلال الستينيات كوسيلة لمعالجة عدم المساواة العنصرية. وقال الناشطون إن هناك تأثيرا اجتماعيا إيجابيا من خلال الاستثمار في مؤسسات التمويل الصغير التي بدورها ستضخ تلك الأموال في مشاريع صغيرة وبرامج إسكان في المجتمعات ذات الدخل المنخفض. وقدمت القروض إلى الفقراء، الذين دفعوا لهم مرة أخرى مع معدل الفائدة، وتوفير عائد للمستثمرين وراء معرفة أموالهم استخدمت بطريقة إيجابية اجتماعيا.

اليوم الحالي

في الوقت الحاضر إلى الأمام، ونحن نشهد تسارع النهج الإيجابية للتحديات الاستدامة الناشئة كشكل من أشكال سري 2. 0 بما في ذلك الاستثمار الأثر، وتعميم الاستثمار المستدام، والتي لا تزال تتطور.

مع استمرار ظهور قضايا من عدم المساواة في الدخل والثروة مع تغير المناخ، نتوقع استمرار هذه الاتجاهات وتعزيزها فقط، خاصة وأن استراتيجيات الاستدامة تستمر في إضافة قيمة مالية للشركات ومساهميها.