عند الاستثمار في الأسهم، فإن وظيفتك هي شراء الأرباح

عندما تذهب للتسوق لشراء اللوازم المدرسية، يمكنك شراء أجهزة الكمبيوتر المحمولة والأقلام. عندما تذهب للتسوق لمحلات البقالة، يمكنك شراء الفواكه والخضروات والحليب والخبز والجبن. عندما تذهب للتسوق للملابس، يمكنك شراء القمصان والسراويل. عندما تذهب للتسوق للاستثمارات، وظيفتك هي لشراء الأرباح. هذا صحيح سواء كنت تستثمر في الأسهم، الاستثمار في السندات، الاستثمار في العقارات، أو أي أصل آخر.

عملك هو شراء الأرباح. سوف أكرر ذلك مرة أخرى: مهمتك هي شراء الأرباح.

بالإضافة إلى ذلك، هناك بعض القواعد التي يجب اتباعها لتكون ناجحة في الاستثمارات الخاصة بك على المدى الطويل، تماما مثل المليونير مزارع الألبان بالقرب من مدينة كانساس، أو آن شيبر، وكيل مصلحة الضرائب الذي تحول $ 5، 000 إلى 22 $ مليون، أو غريس جرونر، السكرتير الذي أعطى 7 ملايين دولار. العديد من المستثمرين الجدد ليس لديهم فكرة أن 1 من كل 25 شخصا في الولايات المتحدة هو مليونيرا. لديهم هذا الوهم أن الثروات المالية يعني دائما بنتلي، طائرة خاصة، والرحلات إلى ساكس، عندما هؤلاء الناس يمثلون أقلية من الأغنياء. يعيش معظم الناس الناجحين ماليا في المدن العادية، ويقودون السيارات العادية، ويعيشون حياة عادية خارجيا. والفرق هو أنهم استثمروا أموالهم بحكمة وأصبحوا الآن من بين الطبقة الرأسمالية.

القاعدة رقم 1 للاستثمار في الأسهم: التمسك بما تعرفه

أولا، لأنك تشتري الأرباح، تحتاج إلى التركيز على امتلاك الأصول التي تفهمها.

إذا كنت تملك جسر رسوم، فمن السهل أن نرى أن أرباحك سوف تأتي من الناس الذين يذهبون فوق الجسر الخاص بك في مقابل دفع الرسوم. إذا كنت تملك مقهى، فمن السهل أن نرى أن أرباحك تأتي من بيع القهوة. إذا كنت لا تفهم أجهزة الكمبيوتر، كيف يمكنك أن تقول كيف شركة كمبيوتر تبذل المال؟

إذا كنت لا تفهم الدفاع الجوي، كيف يمكنك تقييم صحيح قوة كسب في المستقبل من الأعمال؟ استخدام أداة وارن بافيت: كيس، أو يبقيه بسيط، غبي!

عصا على ما تعرفه والاستفادة من المعرفة الفريدة الخاصة بك. قد يكون لدى عامل البناء ميزة عند تقييم شركات البناء على مصرفي. قد يكون لدى المصرف ميزة عند تقييم الأسهم المصرفية عبر مدير محل بقالة. قد يكون لدى مدير متجر البقالة ميزة عند تقييم مخزونات الغذاء على عامل البناء.

القاعدة رقم 2 للاستثمار في الأسهم: دفع سعر عادل

لا شيء يهم بقدر السعر الذي تدفعه للاستثمار الخاص. العودة إلى الموضوع الذي ناقشته، إذا كان عملك هو شراء الأرباح، وانخفاض السعر الذي تدفعه، وارتفاع عودتك. وهذا هو، إذا كنت تشتري $ 1 في الربح، عودتك ستكون 10٪ إذا كنت تدفع 10 دولارا. سيكون عودتك 5٪ إذا كنت تدفع 20 دولارا.السعر الذي تدفعه هو أمر بالغ الأهمية لنتائجك. ألا ننسى ذلك أبدا. إنه القلب، السر جدا، لأولئك الذين نجحوا في الاستثمار في الأسهم.

القاعدة رقم 3 للاستثمار في الأسهم: دائما بناء في هامش السلامة

هامش الأمان هو المخزن المؤقت الذي بني في السعر الذي تدفعه لسهم لحماية نفسك على الجانب السفلي.

إذا كانت الشركة صحية وكنت تعتقد أنه يستحق 15 $ للسهم الواحد، قد ترغب في شراء فقط إذا تداول في 11 $ للسهم الواحد في البورصة. تماما مثل مهندس يبني جسر 15 طن لتحمل 20 أو 30 طن كهامش من السلامة، فقط شراء الأسهم لأقل من أنها تستحق يمكن أن توفر إمكانات صعودا لطيفا على مر السنين. في حالة حدوث انهيار في السوق، فإنه يمكن أن تساعد في تخفيف الخسائر الخاصة بك كما أن الأرباح الأساسية والقوة الكسب من الأعمال تحمل لكم من خلال حتى أوقات أكثر ازدهارا.

القاعدة رقم 4 للاستثمار في الأسهم: سيكون هناك سنوات الأسهم هو أسفل 40٪ إلى 50٪ أو أكثر

لقد كنت أكتب عن هذا كثيرا في الآونة الأخيرة بعد بعض دراسات الحالة التي فعلتها لعائلتي شركة قابضة . بدأت مع مراجعة 20 عاما من كولجيت بالموليف. ثم جاء استعراض لمدة 20 عاما من بروكتر أند غامبل.

ثم هيرشي للأغذية. ثم ماكدونالدز. استمر في الذهاب. ظهر نمط. ولم تشهد شركة وول ستريت أي استثمارات جيدة على مدى العقدين الماضيين، مما أدى إلى ارتفاع أسعار الفائدة بشكل غير لائق، حيث استمرت الأرباح والأرباح في الارتفاع بشكل منتظم. في جميع الحالات تقريبا، كانت هذه الأسهم بضع سنوات في حيث فقدت 50٪ من قيمتها السوقية.

هذه الأنواع من التقلبات لا ينبغي أن تهم المستثمر الحقيقي. إذا كنت تسبب لك الاضطراب العاطفي، كنت لا تعرف ما تقومون به. إذا كنت شراء الأعمال التي تكسب $ 1 من الربح لكل 10 دولار أنا الاستثمار، لا يهمني إذا الرجل المجاور لي يأتي على طول ويقدم لبيع أسهمه ل $ 5. في رأيي، أن يعطيني فرصة أخرى لشراء المزيد من الملكية في الشركة بسعر أفضل طالما أن الأعمال الأساسية لا تزال صحية وأصولي متنوعة بما فيه الكفاية أنه إذا تبين أن تكون مخطئة، موقف واحد لن يضر بلدي أهداف بعيدة المدى. في حكمة بنيامين جراهام، وأسعار الأسهم هناك لتجاهل أو الاستفادة من بناء على ما هو أفضل بالنسبة لك. انهم ليسوا هناك لإعلامكم ما هي القيمة الجوهرية للشركة. هذا هو عملك لحساب.

مزيد من المعلومات حول الاستثمار في الأسهم

لمزيد من المعلومات حول الاستثمار في الأسهم، يمكنك أن تقرأ 7 مفاتيح للاستثمار الناجح أو دليل المبتدئين الجديد للاستثمار في الأسهم.