كيفية كتابة بيان سياسة الاستثمار

لقد كتبت في الماضي عن تطوير دليل السياسة الاستثمارية الخاص بك ولكن منذ فترة من الوقت لقد تناولت الموضوع. أود التحدث، على وجه التحديد، حول كيفية صياغة بيان سياسة الاستثمار لعائلتك. قد يكون دمج هذه الوثيقة أحد أهم الأمور التي ستفعلها عند بدء رحلتك إلى الاستقلال المالي لأنه يمكن أن يساعدك على التفكير على المدى الطويل في خضم أكثر الكوارث الاقتصادية كارثية.

حقا، قد يبدو تريت ولكن بيان سياسة الاستثمار ليست بعض الكتابة الكتابة الإبداعية التي يمكنك أن تتغاضى عن - انها عمل جاد. على سبيل المثال: إذا كنت من أي وقت مضى تجمع الثروة الخطيرة، والاحتمالات جيدة عليك إنشاء حساب تدار بشكل فردي بدلا من الاستثمار من خلال صناديق الاستثمار المشترك أو صناديق المؤشرات. واحدة من أول الأشياء التي سوف تفعل هو الجلوس مع ممثل للشركة الإشراف على الأصول الخاصة بك والتحدث إليه أو لها كما كنت ملء، جنبا إلى جنب، بيان سياسة الاستثمار التي يستخدمونها داخليا لتوجيه عملية صنع القرار كما يشترون أو بيع الاستثمارات لك.

خذ قطعة من الورق، واستعد القلم، واستعد لتدوين بعض الملاحظات. فكر في هذه الأمور خلال الأيام والأسبوع المقبلة، ثم خصص الوقت لاستكمال بيان سياسة الاستثمار النهائي الذي تراجعه كل ثلاثة أشهر أو نصف سنوية أو سنوية أو مرتين سنويا لضمان أنك لا تزال على المسار الصحيح.

من خلال اتخاذ القرارات عندما تكون هادئا والعالم في النظام، لن تكون مغرية للضحك عندما يكون هناك دم في الشوارع، ومراسلو التلفزيون يصرخون بشكل لا يهدأ حول مؤشر داو جونز الصناعي و S & P 500 ينهار .

الخطوة 1: تحديد أهدافك

ما هي، على وجه التحديد، هل تريد أموالك أن تفعل لك؟

لماذا تستثمر في المقام الأول؟ تحتاج إلى تعيين ثروتك وظيفة. تبدأ من الجلوس وصدق مع نفسك حول أهدافك. على سبيل المثال، قد تقول:

• أريد محفظة تولد أرباحا وفائدة وإيجارات بقيمة 5 آلاف دولار قبل الضريبة شهريا بحلول الوقت الذي يبلغ من العمر 62 عاما حتى أتمكن من دمجها مع دخل الضمان الاجتماعي و يعيش حياة مريحة.
• أريد أن أترك ما لا يقل عن 100 ألف دولار كميراث لكل من أولادي وأحفادي، ربما في صندوق استئماني يوزعها عليها كمجموعة على أقساط متساوية على مدى ثلاث سنوات حتى لا تنفق كل شيء في مكان واحد أو في وقت واحد.
• أريد أن أنام جيدا في الليل حتى لو كان ذلك يعني زيادة أموالي قليلا أبطأ مما كنت على الأرجح. المفاضلة العاطفية يستحق ذلك.

بالنسبة للعنصرين الأولين، يمكنك استخدام آلة حاسبة مالية لتحديد مقدار الأموال التي ستحتاج إلى وضعها جانبا، بالإضافة إلى المعدل المتضاعف الذي ستحتاج إلى تحقيقه على أصولك الحالية، للوصول إلى أهدافك .لا تقلق، انها ليست صعبة كما يبدو. في الواقع، إذا كنت تقرأ قطعة بلدي على اثنين من قيمة الوقت من الصيغ المال، كنت قد فعلت على الأقل اثنين من هذه الحسابات دون تحقيق ذلك.

الخطوة 2: تعيين حدود تخصيص الأصول

بعد ذلك، وبعد النظر في معدل العائد الجيد لكل فئة من فئات الأصول المختلفة، يلزمك إعداد تخصيص مادة العرض بطريقة تسمح لك بالوفاء بك الأهداف على الإطار الزمني المحدد.

على سبيل المثال، قد تقول:

• سأحافظ دائما، بدون استثناء، على ما لا يقل عن 10٪ من قيمتها الصافية الشخصية في النقد وما في حكمه، فإذا كان العالم ينهار، لا داعي للقلق بشأن شراء البقالة، الغاز، أو الطب. هذا المال لم يكن لديك لكسب العودة. ومن المؤكد أن مواكبة التضخم أمر مثالي ولكنه ليس الشاغل الرئيسي. وهو احتياطي. بلدي مرساة إلى ويندوارد. (لمزيد من المعلومات، اقرأ "كم من النقد يجب أن أبقي في محفظتي؟")
• سأحتفظ دائما، دون استثناء، بنسبة 20٪ إلى 40٪ على الأقل من المحفظة في الأسهم عالية الجودة، دفع الأرباح، حتى عندما ينهار سوق الأسهم بنسبة 50٪ أو أكثر. هذه هي عمالقة التجارة الداخلية والدولية التي تشكل العمود الفقري للاقتصاد العالمي. قد تبدو مملة، وقد لا يبدو أنها تنمو بسرعة مثل بعض الأسهم القادمة، ولكن يمكن أن تنجز هذه المهمة بينما تعطيني راحة البال لأنها يجب أن تكون دائما أكثر من عشر أو عشرين عاما من الآن بغض النظر عن من التقلبات المؤقتة.
• سأبقي على الأقل 20٪ من محفظتي في العقارات المملوكة مباشرة، والعقارات المدرة للنقد في مسقط رأس بلدي. وسوف يكون إقامة احتياطية إذا كنت بحاجة إلى الخروج من بيتي والتقليص، وتقدم بعدا إضافيا من المرافق. سوف إيرادات الإيجار مساعدتي في تمويل استثماراتي الأخرى وانخفاض ارتباطها مع عوائد سوق الأسهم يعطيني درجة من السلامة التي أنا على خلاف ذلك لن يكون يتمتع بها.

سيكون لديك للعمل على التفاصيل ولكن الوصول إلى المزيج الصحيح لنمط حياتك يمكن أن تساعدك على تجنب العثور على نفسك في حالة سيئة.

الخطوة 3: إنشاء آليات تشغيل الحافظة

عليك أن تقرر:

• كم مرة سوف تقيم محفظتك للتأكد من أنك ضمن حدود محددة سلفا وضرب مشاركات السياج المركبة.
• فلسفة الاستثمار التي ستستخدمها لإضافة أوراق مالية أو أموال جديدة إلى محفظتك (على سبيل المثال، عندما تحدثنا عن رقائق الشراء الاحتياطية المحافظة في وقت سابق، قد تقول: "سأنظر فقط في الأسهم التي زادت أرباح لمدة لا تقل عن 15 عاما على التوالي "وتمرير العديد من الاختبارات الأخرى لا القديم المدرسة بنيامين جراهام الاستثمار الأساسي).
• كيف بانتظام سوف إعادة التوازن الممتلكات الخاصة بك، أو ما إذا كنت سوف إعادة التوازن على الإطلاق.
• فترة القياس التي سوف تستخدم لتحديد ما إذا كانت الاستراتيجية الخاصة بك على المسار الصحيح. (ملاحظة: أي شيء أقل من 5 سنوات هو، إذا كنت سوف يغفر لي، غبية تماما، والأدلة الأكاديمية على هذا واضح، وإذا كنت ذاهب لمقارنة محفظتك إلى معيار شهريا، أو حتى سنويا، قبل 60 شهر الزيادات المتداول، وربما كنت سوف تفعل شيئا البكم.)

الأفكار النهائية على كتابة إيبس

تأكد من كتابة وكتابة وتاريخ بيان سياسة الاستثمار الخاص بك للحفاظ على نفسك مسؤولا. إذا قلت أنك لن تسمح لأحد الأسهم أو السندات أن تتجاوز 5٪ من محفظتك، والعصا من خلال الإرشادات الخاصة بك. إذا كنت ستحافظ على مبلغ معين في السندات البلدية الخالية من الضرائب كصندوق للطوارئ، فقم بذلك. أعتقد أنه مثل محفظة يعادل اتفاق قبل الزواج، إلا أنه بينك وبين أموالك. انها أسهل بكثير لاتخاذ القرارات بهدوء مسبقا عندما يكون كل النبيذ والورود.