الصيغ والنسب المالية لبيان الدخل

تهانينا! لقد تعلمت كيفية تحليل بيان الدخل! الآن، أريد أن أتحدث عن النسب المالية والحسابات. في حين كنت تعرف بالفعل أن النسب المالية مهمة، وكنت قد تعلمت كيفية حساب العديد من النسب المالية المختلفة من بيان الدخل بحلول هذه النقطة في الدرس الاستثمار، أردت أن إنشاء ورقة ملخص مرجعية سهلة بالنسبة لك أن تبقي . وبهذه الطريقة، كلما كنت تعمل في طريقك من خلال البيانات المالية للشركة وتحصل على بيان الدخل، يمكنك البدء في القيام الحسابات نفسك من خلال وجودها مكتوبة على خردة من الورق أو في جهاز كمبيوتر محمول.

قبل أن تبدأ في إنشاء قائمة النسب المالية الخاصة بك، توصية واحدة كنت جعل هو تنظيم الخاص بك حسب الفئة. عادة، أنا تقسيم النسب المالية إلى خمس فئات مختلفة وأعتقد أنه يجعل فهم الغرض منها أسهل ويساعدك على فرز ما كنت تحاول قياس في رأسك. وسيلة للحصول على أكبر، صورة أفضل لكيفية المكونات المختلفة تناسب معا. كما يمكنك تحسين المهارات الخاصة بك وتصبح أكثر دراية المحاسبة والمالية، عليك أن تبدأ في تطوير الإطار العقلي الخاص بك.

--2>>

صيغ حساب الدخل والنسب المالية

فيما يلي قائمة بالأشياء التي تعلمتها في هذا الدرس إذا اتبعتها خطوة بخطوة.

• إجمالي الهامش = إجمالي الربح <الإيرادات
• البحث والتطوير للمبيعات = مصروفات البحث والتطوير <الإيرادات
• هامش التشغيل = الدخل التشغيلي ÷ الإيرادات (المعروف أيضا باسم هامش الربح التشغيلي)
• نسبة تغطية الفائدة =
• هامش صافي الربح = صافي الدخل (بعد الضرائب) ÷ الإيرادات

- 3>>

• العائد على حقوق الملكية = صافي الربح ÷ متوسط ​​حقوق المساهمين للفترة
• معدل دوران الأصول = الإيرادات ÷ متوسط ​​الأصول للفترة
• العائد على الأصول = صافي هامش الربح * الأصول دوران أو صافي الدخل ÷ إجمالي الأصول خلال الفترة

بالإضافة إلى ذلك، تعلمت عدة نسب مالية تتطلب الحسابات التي تمت مناقشتها في الاستثمار الدرس 3: تحليل الميزانية العمومية، والتي لا يمكن القيام بها إلا إذا كان لديك كل من بيان الدخل والميزانية العمومية أمامك.

• رأس المال العامل لكل دولار من المبيعات = رأس المال العامل ÷ إجمالي المبيعات
• قيمة المبيعات المستحقة = صافي مبيعات الائتمان ÷ متوسط ​​صافي المستحقات للفترة
• دوران المخزون = تكلفة السلع المباعة ÷ متوسط ​​المخزون للفترة

أرباح المالك

وبطبيعة الحال، فإن هذه النسب المالية ليست سوى البداية؛ دليل المبتدئين إلى التحليل المالي الأساسي. والهدف النهائي هو الوصول إلى النقطة التي يمكنك حساب شيء يعرف باسم أرباح المالك. هذا ما أبحث عنه في حياتي عندما اكتسب أصولا منتجة وكذلك الشيء الذي أبحث عنه في شركة إدارة الأصول كينون-غرين & Co.، لعملاء القطاع الخاص الذين يرغبون في الاستثمار جنبا إلى جنب مع عائلتي. هذا المقياس يحاول حقا الإجابة على السؤال "إذا كنت تملك هذا الأصل، وكم النقدية يمكنني استخراج منه بعد رعاية النفقات اللازمة والضرائب والنفقات الرأسمالية الصيانة اللازمة للحفاظ على وحدة حجم ثابت دون الإضرار بالوضع التنافسي من المؤسسة؟". عند اتباع نهج أرباح المالك في تحليل كشف الدخل، تحتاج إلى جميع البيانات المالية الثلاثة معا - الميزانية العمومية، وقائمة الدخل، وبيانات التدفق النقدي - فضلا عن القدرة على خصم التدفقات النقدية للتوصل إلى صافي القيمة الحالية.

والهدف من ذلك هو دفع سعر عادل أو معقول للأعمال التجارية مع التركيز الشديد على الشركات التي تبدو على حد سواء كميا ونوعا أعلى من حيث الجودة. هذه هي لعبة نهاية. هذه هي الجائزة النهائية لمحلل مالي، وفي الواقع، يمكن تطبيقها على الاستثمارات العقارية وكذلك الأسهم.

هذه الصفحة جزء من درس الاستثمار 4 - كيفية قراءة بيان الدخل. للعودة إلى البداية، راجع جدول المحتويات.